Banco Central de Reserva de El Salvador

Informe de Comercio Exterior de El Salvador enero 2016

Gerencia de Estadísticas Económicas Departamento del Sector Externo

Introducción Esta publicación analiza de manera resumida las principales variables de comercio exterior: Exportaciones, importaciones y saldo comercial, debe aclararse que las estadísticas a las que se hace referencia en el informe únicamente incluyen comercio de mercancías. La principal fuente de información para el presente reporte es la Dirección General de Aduana (DGA). El Banco Central de Reserva efectúa un tratamiento de las mismas según el Manual de Balanza de Pagos Sexta Edición (MBP6) y el Manual de Estadísticas de Comercio Internacional de Mercancías (ECIM). Estas estadísticas forman parte de la balanza comercial, cuenta corriente y balanza de pagos del país. Las cifras de comercio exterior, al igual que este informe, se publican de manera mensual, con un mes de desfase a la información presentada. El documento inicia sintetizando el entorno internacional del comercio y algunos acontecimientos que influyen o puede influir en la evolución del mismo; a continuación se analiza el entorno local y finalmente se presentan algunas conclusiones I. Entorno Internacional 1.1 Crecimiento Económico de los Socios Comerciales Recientemente la Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económicos (OCDE)

ajustó sus previsiones de crecimiento de la economía de Estados Unidos a un 2% en el 2016, medio punto porcentual menos que la estimación previa y menor al pronóstico del Fondo Monetario Internacional (FMI) dado a conocer el 19 de enero de 2016, de 2.6 por ciento. Eso anticipa un desempeño probable del principal socio comercial de El Salvador menor al observado en el año 2015, que además repercutiría sobre la cuenta corriente de los socios centroamericanos que están muy vinculados a la economía de ese país. La Unión Europea, que como área constituye el tercer socio, espera una recuperación moderada de 1.9% y 2.0% para 2016 y 2017, respectivamente. El escenario internacional más probable para 2016 y 2017, según agencias internacionales, es un crecimiento a nivel mundial moderado y menor al registrado en 2015, a pesar del impulso generado por los bajos precios del petróleo y el aumento de las tasas de interés en los Estados Unidos. 1.2 Exportaciones Centroamericanas al cierre de 2015 Las cifras de exportación al cierre de 2015 no fueron muy alentadoras para la región centroamericana, según las estadísticas publicadas por los Bancos Centrales, de manera que El Salvador fue el único país del área con una tasa de crecimiento positiva. Guatemala cerró el año con -0.5% de crecimiento en sus exportaciones, mientras que Nicaragua mostró una disminución de 8.1%. Los sectores que registraron caída en ese país fueron los productos agropecuarios, de minería y manufactura, parcialmente compensado por los productos pesqueros.

2

Honduras, por su parte, aún no presenta datos de sus exportaciones a diciembre de 2015; no obstante, a noviembre registró una caída de 2.5%. Costa Rica registró una contracción anual en las exportaciones de 14.6%, en la que incidió la reducción en el banano, en los productos agropecuarios y del mar, de la industria manufacturera y de los producidos bajo los esquemas de Perfeccionamiento de Activos y Zonas Francas; en tanto, en el mes de enero 2016 se reportan exportaciones por un valor de US$ 726.8 millones y una caída de 0.6%. El menor crecimiento de la economía estadounidense, la apreciación del dólar, la evolución de los bajos precios mundiales de materia prima y el crecimiento mundial son factores que afectarían el comercio regional a lo largo del 2016. II. Entorno Nacional 2.1 Saldo de Balanza Comercial El déficit comercial de mercancías en enero 2016, equivalente a US$ 377.8 millones, $34.9 millones menos que en enero del año pasado, en un contexto en el que tanto las exportaciones como las importaciones se redujeron. Por su parte, el valor de las exportaciones experimentó una caída de 4.7% con respecto a 2015, mientras las importaciones disminuyeron en 6.6% en enero 2016. El desempeño del sector exportador se ha visto afectado principalmente por los productos tradicionales y la reducción en los volúmenes transados. En tanto las importaciones registraron una contracción en enero 2016 de 6.6% como resultado de la caída del 51.4% de la factura petrolera, a pesar del dinamismo en las importaciones de bienes de capital. El déficit respecto a Estados Unidos sufrió una baja de US$ 33.6 millones; mientras que, con el Mercado Común Centroamericano aumentó 10.7% (US$ 0.6 millones de reducción). 2.2 Exportaciones Las exportaciones registraron US$ 404.4 millones, resultando una tasa de crecimiento negativa de 4.7%, con un reducción en el valor de US$ 20.0 millones; de igual forma el volumen cayó 13.6%. Del total de empresas exportadoras aproximadamente la mitad experimentó descensos y la otra mitad incrementos. La estacionalidad de los productos ha sido uno de los factores que explican las menores exportaciones; así mismo, se conoció de empresas que se encuentran en cierre de negociaciones o que están a la espera de mejoras en los precios internacionales de sus productos. En caso de competencia desleal, las empresas salvadoreñas pueden auxiliarse ante situaciones de dumping, subvenciones y medidas de salvaguarda con la entrada en vigencia de la Ley de Defensa Comercial a inicios de febrero 2016, esta ley tiene como objeto que los sectores productivos nacionales posean instrumentos de protección contra prácticas de comercio desleal y de situaciones de mercado que requieran medidas de urgencia para

3

contrarrestar el daño importante o daño grave ocasionado a la producción nacional y a su vez se promover el crecimiento económico del país basado en reglas claras. Los US$ 20 millones en que se contrajeron las exportaciones se encuentran concentrados en US$ 9.9 millones (una caída de 40%) en el sector agricultura, caza, silvicultura y pesca y US$ 8.5 millones en el sector industrial, el cual muestra una caída de 2.1%. Este último comprende el 96.1% de las exportaciones y el resto corresponde a comercio y explotación de minas y canteras. Las ramas que balancearon el desempeño de las exportaciones de mercancías fueron principalmente las prendas de vestir y los servicios de maquila. Los productos químicos y alimenticios también contribuyeron, aunque modestamente. Por productos, tanto el café como el azúcar incidieron sobre el resultado de las exportaciones totales debido a los precios internacionales de los mismos; las exportaciones del primero producto se redujeron $9.3 millones y las del segundo $5.9 millones. Así mismo, los exportadores de café están esperando mayores precios, ya que en el mes de enero el promedio fue de US$ 165.69 por quintal, más bajo que el de US$ 197.21 por quintal observado en el mismo mes del año anterior. En lo referente a la producción del azúcar, la zafra se encuentra en la semana 11, obteniendo US$ 7.1 millones con un descenso de US$ 2.5 millones respecto a la misma semana de la cosecha 2014/2015 y más de la mitad de lo proyectado para el cierre en marzo. A pesar que las exportaciones del endulzante natural presentan una estacionalidad de mayores envíos en los primeros tres meses del año, en consulta con empresas se tuvo conocimiento que el periodo en que se llevan a cabo las exportaciones de azúcar varía dependiendo de las fechas pactadas para su despacho; así mismo se encontró que las exportaciones del mes de enero fueron bajas debido a que los despachos a solicitud de los clientes se harán entre febrero y marzo. Las exportaciones de maquila pasaron de US$ 64.2 millones a US$ 67.3 millones, creciendo 4.8%. Los productos que más se exportaron respecto a enero 2015 fueron primordialmente prendas y complementos de vestir de punto, textiles y productos plásticos. Las exportaciones hacia Estados Unidos se redujeron US$ 4 millones, explicado por la baja en las exportaciones del café, azúcar y productos no tradicionales; sin embargo, las exportaciones en concepto de maquila registraron 5.5% de crecimiento. Respecto a ello, El Salvador se ubica en la posición 11 del ranking de proveedores de textiles hacia ese país con una cuota de participación de 1.8%. Las exportaciones hacia Centroamérica bajaron 3.4% (US$ 5.9 millones); el total de las exportaciones con destino a la región fue de US$ 166.5 millones. Se observó una tasa de crecimiento positiva, aunque muy pequeña, únicamente frente a Costa Rica. De los principales 25 socios comerciales en 18 destinos se observa una disminución de US$ 21.2 millones, además de los mencionados anteriormente, entre ellos se encuentran República Dominicana, México, España, Alemania, Japón y Taiwán. Los principales productos exportados en el mes de enero fueron prendas de vestir y complementos, maquinarias y otros aparatos con mayor proporción de envío hacia fuera de

4

Centroamérica. Estos tres tipos de productos concentran el 45.5% del total de exportaciones, evidenciando una alta concentración y un llamado a la diversificación. 2.3 Perspectivas de Exportación Para el año 2016 se observan señales positivas que mejorarán la tendencia de las exportaciones. Se cuentan varias empresas exportadoras que han invertido para mejorar su eficiencia y su capacidad productiva y ha habido nueva inversión directa en empresas exportadoras. OPP Film exportará recubiertas de plástico para exportación La empresa OPP Film El Salvador se encuentra instalando una planta de producción de películas de polipropileno orientado para exportar a la región centroamericana y del Caribe. Este material es utilizado en la elaboración de recubiertos plásticos para empaques flexibles, como los usados en la industria de alimentos (bocadillos, galletas, pan, café y sopas, entre otros). La inversión anunciada ascenderá a $100 millones y se llevará a cabo en dos etapas. La primera línea de producción empezará a operar en el primer trimestre del año, se espera un impacto positivo sobre las exportaciones y también una reducción en las importaciones de este tipo de bienes. Ron Cihuatán incursiona en el mercado exterior Licorera Cihuatán es una empresa hermana de Ingenio La Cabaña, que produce “Ron Cihuatán”, el cual ha ganado premios internacionales en San Francisco, New York y Madrid. El ingenio aporta la melaza con que se produce el alcohol para elaborar el ron, actualmente la planta está produciendo 2.5 millones de litros de alcohol por temporada en forma simultánea con la zafra. En el primer año de operación (2015) la licorera destinó toda su producción al mercado local, sin embargo en 2016 iniciará sus ventas al exterior enviando un contenedor con 9,600 botellas en febrero hacia Francia poco después enviarán un segundo contenedor con igual cantidad de botellas rumbo a Estados Unidos. Inversiones Capri con metas ambiciosas de exportación Esta empresa posee una capacidad instalada para la producción de 3,000 unidades de camas, 100 salas y 120 camarotes al día e invertirá alrededor de 2 millones para ampliar su plataforma de exportación, con lo que espera incursionar en nuevos mercados (México y

5

Panamá) y reforzar su presencia en República Dominicana y Belice. Las metas de exportación para 2016 son ambiciosas y esperan llegar a crecer 20%. Plycem invirtió US$200,000 en pruebas y certificaciones en 2015 Plycem es fabricante de materiales de fibrocemento y actualmente desarrolla y comercializa 15 presentaciones distintas de fibrocemento para satisfacer cualquier necesidad constructiva. En 2015 la empresa invirtió US$ 200,000 en pruebas de laboratorio y certificaciones para algunos productos como Plydesk, ofreciendo un producto de calidad mundial, estas acciones fueron realizadas con el fin mantener el ritmo de su crecimiento de 10% en las exportaciones con destino a Estados Unidos y cumplir con las exigencias de este mercado. Tropigas exportará a Centroamérica Tropigas inauguró la ampliación de la terminal de almacenamiento ubicada en el Puerto La Unión, obra valorada en 45 millones de dólares, la cual tardó 3 años en construcción. Con esa inversión se incrementa la capacidad de almacenamiento de 4 a 12 millones de galones de gas licuado. Este aumento en la capacidad permitirá mayor certeza de cobertura en el país y contribuirá a la estabilidad de precios. Además, con el aumento de la capacidad de almacenamiento la empresa espera iniciar exportaciones desde El Salvador hacia Belice, Honduras, Nicaragua y Guatemala. Megaplanta de 40 millones Laboratorios Vijosa invierte aproximadamente 40 millones en la construcción de una “megaplanta” en un terreno de 7 manzanas. En una primera etapa contará con 7 plantas para la fabricación de medicamento, control de calidad, bodegas y oficinas administrativas, proyecto que será ejecutado en más de un año. La nueva planta busca incrementar la capacidad de producción de medicamentos, volúmenes de exportación y surtido en el mercado nacional. Actualmente exporta el 63% de la producción anual a Centroamérica, Belice, Panamá y algunos países del Caribe. Sanchia espera incursionar en nuevos mercados Sanchia opera cinco naves industriales en El Salvador y exporta sillas, gabinetes, gaveteros, camas, mesas y salas, su más reciente innovación, la cual ha colocado tanto en el mercado local como en el regional.

6

Del 100 % producido, el 75 % se exporta y el 25 % restante se vende en El Salvador. En 2016 esperan incursionar en el mercado dominicano con los primeros contenedores de salas y camas y está dispuesto a conquistar dos nuevos países por año a partir de 2016. La empresa explora a la vez posibilidades para entrar en Cuba, Puerto Rico y Sudamérica. Grupo Calvo adquiere dos barcos para pesca de atún Adquirirá dos nuevas embarcaciones que pescarán en aguas internacionales bajo la bandera de El Salvador. Está previsto que el proceso de abanderamiento finalizará en marzo, con esto quedará sujeto a las obligaciones establecidas para buques nacionales como el pago de impuestos y de los beneficios concedidos. Robertoni le apuesta a expandir el mercado exportador Robertoni espera expandir sus exportaciones de pastas, consomés y sopas hacia el mercado estadounidense en 2016, actualmente tiene presencia en 18 estados y están en procesos de negociación con distribuidores teniendo la expectativa de duplicar las exportaciones. Además han visualizado incursionar en el Caribe, los primeros países en los que espera ingresar son Cuba y República Dominicana. En 2015 Robertoni exportó un 7% de su producción de alimentos, con un total de 2,200 toneladas. 2.4 Importaciones Los bajos precios internacionales fueron aprovechados por las empresas importadoras para aumentar el volumen importado en 13.2%, aunque en términos de valor registraron una reducción de 6.6% lo cual es positivo. A nivel sectorial, se importaron más bienes del sector agropecuario, específicamente granos básicos. El sector industrial redujo sus importaciones explicado por los menores precios a que adquirieron los bienes; después de los derivados de petróleo, los productos metálicos de base presentaron el mayor descenso (US$ 13.1 millones). 13 de 22 ramas de la actividad industrial disminuyeron el valor de sus compras, sin embargo solo en 5 de ellas el volumen fue menor. Por clasificación económica los bienes intermedios se redujeron en término monetarios en 14.7%, los bienes de consumo 7.1% y la maquila 0.4%, mientras que el único rubro que presentó variaciones positivas fue el de bienes de capital con US$ 20 millones adicionales en comparación con enero de 2015, es decir 16.1% de crecimiento. El volumen importado aumentó para los bienes de consumo (21.3%), intermedios (6.4%) y de capital (43.4%) debido principalmente a que las empresas están aumentando sus inventarios y aprovechando el efecto de los bajos precios de los bienes primarios, en particular del petróleo crudo y los hidrocarburos, que influyen en los precios de las mercancías.

7

Los bienes de consumo excluyendo derivados del petróleo presentan una variación positiva de $10.8 millones, con crecimiento tanto en el rubro de bienes duraderos (10.3%) como en el de no duraderos (3.4%). Las adquisiciones de bienes de capital que constituyen inversión para las empresas y que sirven para incrementar posteriormente el volumen de la producción alcanzaron los US$ 145.5 millones, siendo una buena señal para la producción e inversión. Los sectores que más invirtieron en este tipo de bienes fueron: Transporte y comunicaciones (US$ 51.1 millones); industria manufacturera (US$ 45.9 millones) y electricidad, gas y agua (US$ 21.9 millones). De los bienes de capital, los productos que sobresalen fueron importados en este rubro se encuentran: Motores, generadores y transformadores; vehículos para transporte de mercancías, de 10 personas o más y automotores para personas; y máquinas y aparatos para la preparación de materias textiles. La factura petrolera ha aumentado en volumen importado 1.4% y continúa reduciendo los costos de producción para las empresas y generando ahorro a las familias, esto debido a la sostenibilidad de los bajos precios internacionales del petróleo y los hidrocarburos; registrando una disminución de US$ 62.6 millones, aproximadamente la mitad respecto a enero 2015. Al valorar la factura a precios del año 2015, el ahorro fue de US$ 67.9 millones. Los principales productos importados en el mes de enero fueron derivados de petróleo, máquinas y aparatos mecánicos y automóviles provenientes en mayor proporción de fuera de Centroamérica. La procedencia de las importaciones ubican a Estados Unidos, Guatemala, República Popular de China, México y Honduras como los principales socios, constituyendo el 68.7% del total. III. Conclusiones •

La balanza comercial se contrajo US$ 34.9 millones como resultado del deterioro de US$ 20 millones en las exportaciones y US$ 54.9 millones en las importaciones.

•

Entre las causas que influyeron en el comportamiento de las exportaciones se tienen: despachos de azúcar diferidos y también exportaciones de café que están esperando mejores precios en el mercado internacional. Además algunas empresas reportaron que aún se encuentran negociando contratos que entrarán en vigor en los próximos meses.

•

A pesar que las exportaciones cayeron en enero 2016 se tiene las expectativas de que estas presentarán un mejor desempeño a lo largo del año, que estará asociado a las inversiones que realizaron y siguen realizando las empresas privadas para la mejora de sus capacidades, calidad, eficiencia e incursión en nuevos mercados.

•

Las exportaciones de textil y confección crecieron a tasas positivas de 4.8%; mientras que los otros productos maquilados tuvieron un alza de 5.0%.

8

•

Las empresas importadoras aprovecharon el entorno de bajos precios en mercados internacionaeles para aumentar el volumen importado.

•

Las empresas continúan importando bienes de capital creciendo a cifras de dos dígitos con el objeto de aumentar su capacidad productiva.

Anexos Comportamiento de las Exportaciones, Importaciones y el Saldo Comercial Enero 2015 - 2016 (En US$ Millones) 1,000.0 800.0 600.0 400.0 200.0 0.0 (200.0) (400.0) (600.0)

837.1

782.2

424.4

404.4

(377.8)

(412.7) 2015

2016

Exportaciones (FOB)

Importaciones (CIF)

Comercio Exterior por Sector Económico (US$ Millones) 0.0

200.0

388.7

Industria Manufacturera Agricultura, Caza,… Electricidad, Gas y Agua Explotación de Minas y… Comercio,… Otros sectores…

400.0

14.9 41.6 0.0 5.5 0.1 2.2 0.7 0.8 0.0 0.0

600.0

Cuota de Participación de las Importaciones Textiles de los Estados Unidos 800.0

Vietnam 10.1%

732.0

Importaciones

India 6.5%

Bangadesh 5.0%

Indonesia 4.6% México 4.1% Pakistán 2.7%

China 38.6%

Exportaciones

Saldo Comercial

Honduras 2.4% Sri Lka Cambod 2.3% 1.8% Resto países El Salvador 20.1% 1.8%

9

Comparación de Exportaciones Totales vrs. Exportaciones hacia Estados Unidos (US$ Millones) 500.0

Estados Unidos

404.4

400.0

Totales 313.3

300.0 200.0

192.8 112.2

78.0

100.0 2.6

0.0 Exportaciones

83.3

7.9

Tradicionales

No tradicionales

Maquila

Balanza Comercial de Países con Tratados Comerciales Enero - (En US$ Millones) (20.9)

2015

2016

Guatemala 18.0

(17.0) (0.1) (0.3) (50.7) (56.4)

(101.7) (135.3)

(5.2)

7.9 11.4 9.6 1.5

Honduras Nicaragua Costa Rica Panamá

4.2 5.6

México

5.7

Chile

Rep. Dominicana

(3.2) (8.5)

Estados Unidos

(9.5) (7.4)

Taiwán

Colombia

(9.4)

10