economía | 19

| Viernes 28 de diciembre de 2012

El Gobierno tomó deuda dentro del Estado por $ 25.000 millones

FINaNcIamIeNTo. Se llegó a esa suma tras la colocación ayer de una letra por $ 150 millones

a un instituto de ayuda para jubilaciones militares; el principal aporte, el BCRA y la Anses

El Gobierno acumuló este año unos $ 25.000 millones de deuda tomada dentro del propio Estado, luego de emitir ayer un bono por $ 150 millones suscripto en forma integral por el instituto de Ayuda Financiera para Pago de Retiros y Pensiones Militares. En la edición de ayer del Boletín Oficial se publicó la resolución conjunta 350/2012 y 85/2012 de las secretarías de Hacienda y Finanzas, con las firmas de los funcionarios que encabezan ambas dependencias, Juan carlos Pezoa y Adrián cosentino, respectivamente, por la que se emitió una nueva Letra del Tesoro nacional. El bono vencerá en marzo próximo y los intereses “serán pagaderos al vencimiento y se calcularán sobre la base de los días efectivamente transcurridos y un año” y el emisor podrá cancelarla anticipadamente a partir del 4 de enero próximo, se indicó. Según la resolución, la Letra del Tesoro será intransferible y no tendrá cotización en los mercados de valores locales e internacionales. La colocación de la letra implicó el retorno del Gobierno a la utilización de organismos estatales para el financiamiento, tras casi

cuatro meses sin esa participación. En agosto –el último mes de colocaciones antes de la conocida ayer– el Estado había tomado deuda de diferentes organismos públicos por $ 1177 millones, entre $ 764 millones del Fondo Fiduciario para la Reconstrucción de Empresas, $ 160.835.000 del instituto nacional de Reaseguros (un organismo en liquidación hace casi dos décadas), $ 52.445.796 de la Superintendencia de Riesgos del Trabajo, $ 153.129.443 del Fondo Fiduciario de Refinanciación Hipotecaria y $ 47 millones de Lotería nacional. Pero el principal prestamista del Estado este año fue el Banco nación, que por medio de sucesivas operaciones financieras aportó 14.817.603.333 pesos, según precisó la agencia de noticias Dyn. En tanto, el Fondo de Garantía de Sustentabilidad (FGS) de la Anses suscribió dos letras por 113,8 y 341,6 millones de dólares. A principios de abril pasado, se había formalizado la colocación de un remanente de US$ 534.749.609 que habían quedado de una colocación de 3500 millones de dólares dispuesta para fines de noviembre del año pasado. La refinanciación de la deuda no se hace en el mercado voluntario sino

en forma discrecional a través del FGS, por medio de bancos elegidos sin licitación. A esas colocaciones se suman una letra del Tesoro por $ 160 millones suscripta por Lotería nacional, otra por $ 819,8 millones por el Fondo Fiduciario para la Reconstrucción de Empresas y un pagaré a favor de la compañía Administradora del Mercado Mayorista Eléctrico (camessa) por 692 millones.

Las claves del financiamiento público El Tesoro, sin superávit, se financia a sí mismo

$ 150

Millones Fue la colocación de ayer al Instituto de Ayuda Financiera para el pago de pensiones militares

$ 25.000

Millones Es el financiamiento bruto alcanzado este año entre todas las agencias del sector público

Us$ 5764 Millones Es el aporte realizado este año a través de las reservas del Banco Central para el pago de la deuda

La demanda por turismo despertó al dólar paralelo de su siesta salTo. El precio subió 12 centavos ayer y 24 en los últimos seis

días por las compras de los que veranearán fuera del país Javier Blanco LA nAciOn

La cotización del dólar paralelo se encareció doce centavos (+1,8%) ayer para afirmar la escalada iniciada en los últimos días, en un mercado caracterizado –según los operadores– por las crecientes consultas y una mayor demanda proveniente de quienes tienen planeado veranear en el exterior. Avanzó de $ 6,64 a 6,76, con lo que acumula un aumento de 24 centavos en las últimas seis jornadas hábiles, lo que amplió la brecha con el dólar oficial, que había caído levemente por debajo del 30% hace un mes (al haber duplicado las autoridades el deslizamiento del dólar oficial), hasta el 37 por ciento.

“consulta o compra en pequeñas cantidades la gente que no logró autorización de la AFiP para comprar el «dólar turista» al precio oficial o la recibieron pero en montos que consideran insuficientes para cubrir los gastos que tienen previstos”, aseguraron a la nacion voceros del negocio (que enfrenta un “pico estacional” de demanda) ante la consulta sobre las causas. “Este mercado se abastece, en buena medida, de los dólares que venden los turistas y tiene una demanda estable de actores del tercio de la economía que se maneja en negro. Pero en estos días se agrega la demanda de los que van a viajar y pese a que la AFiP parece haber flexibilizado el monto de autorizaciones, en especial, para quienes van a países limítrofes”, apuntó otro operador.

mercados

LA nAciOn

Wall Street se encaminaba ayer a profundizar su ajuste, ganada por el pesimismo sobre el rumbo que tomaron las negociaciones para que Estados Unidos evite en 2013 lo que se denomina “abismo fiscal”. Pero bastó un gesto de los republicanos para que lo que era todo decepción se transformara en expectativa, y lo que eran nuevas pérdidas, mayores al 1%, quedaran reducidas a otras de una décima parte (de 0,1 a 0,2% promedio). El cambio de clima se gatilló apenas se supo que el líder republicano, John Boehner, había convocado a los legisladores para seguir trabajando durante el domingo en pos de un probable acuerdo para evitar el ajuste. El convite llegó el día en que se oficializó que el próximo lunes 31 la administración Obama alcanzará el tope de deuda (US$ 16,3 billones) que tiene permitida, lo que la obligará a

Uruguayos y reales Esa flexibilización, que habría elevado las ventas autorizadas de un equivalente a US$ 40 millones a otro de US$ 80 o 90 millones por jornada, básicamente en pesos uruguayos o reales, no se registra cuando lo que se demandan son dólares o euros. “Para ese tipo de pedidos el monto de autorizaciones subió de manera marginal. Rara vez autorizan más de US$ 50 millones por día”, dijeron en una agencia que recuperó actividad en los últimos días.

Ocurre que la demanda de divisas regionales se volcó nuevamente hacia las casas de cambio luego de que el Banco central (BcRA) volviera a permitirles vender divisas al público destinadas a cubrir gastos turísticos contra la entrega de dinero en efectivo, es decir, sin necesidad de hacer una transferencia bancaria o utilizar cheques. En el mercado creen que el precio del dólar paralelo se mantendrá sostenido en los próximos días y durante la primera quincena de enero, por la demanda vacacional. “Más allá de algunas variaciones, no lo vemos retrocediendo hasta que la demanda turística afloje”, coinciden quienes siguen los movimientos de este mercado de cerca. Por lo pronto, con la escalada de las últimas horas el dólar paralelo va camino a convertirse en una de las apuestas más rentables de 2012: ayer se vendía a un precio 43% superior al que se negociaba a fines de 2011 ($ 4,75), es decir, cuando el cepo cambiario daba sus primeros pasos. Ese aumento triplica el registrado por el dólar oficial, que, al subir de $ 4,32 a 4,93 en lo que va del año, acumula un incremento nominal del 14,10% durante el año en curso.ß

ANIBAL GRECO

Bancarios amenazan con otro paro de 48 horas en enero reclamo salarIal. Trabajo insistió en la

conciliación obligatoria y amenazó con multas Prácticamente no hubo actividad en los bancos ayer, y las pocas sucursales en el microcentro porteño que se animaron a abrir sus puertas recibieron huevazos de los manifestantes. El secretario general de La Bancaria, Sergio Palazzo, calificó como “un éxito total” el paro nacional que cumplieron los trabajadores del sector y advirtió que “si en diez días” no hay una respuesta de las cámaras empresariales que satisfaga las demandas salariales se hará un paro de 48 horas y la “profundización del plan de lucha”. En declaraciones a la prensa, Palazzo afirmó que para los bancarios “fue un día realmente duro” y afirmó que el paro tuvo un “acatamiento del 90%” en todo el país. Según dijo, ello se produjo “pese a las presiones que ejercieron algunas patronales que han querido notificar esta conciliación obligatoria dictada por el Ministerio de Trabajo en forma individual a cada uno de los trabajadores, en un hecho inédito”. Sobre la conciliación obligatoria dictada por la cartera laboral, Palazzo dijo que “la comunicación llegó recién hoy [por ayer] a las 13.15”, y por lo tanto “no tiene ningún efecto”. A primera hora, la viceministra de Trabajo, noemí Rial, le advirtió a La Bancaria que si el gremio no acataba la conciliación obligatoria se aplicarán “las multas que la ley permita” y se elevarán las actuaciones a la Justicia para que “analice” una sanción más grave. Rial añadió que el sindicato fue notificado “dos veces” de la conciliación. La jurisprudencia, no obstante,

«la Cámara podría sesionar desde el domingo hasta el 2 de enero, día en que finaliza el aCtual período parlamentario»

17,4%

De un vocero republicano, tras la convocatoria que el líder de ese sector, John Boehner, hizo para reunirse ese día

Era rueda pesimista, terminó expectante Javier Blanco

La referencia alude al criterio más “dadivoso” que estaría aplicando la AFiP en los últimos días, en especial con la demanda de divisas de países limítrofes, según coincidieron en señalar en bancos y en agencias de cambio.

Fondo de desendeudamiento La suma podría más que duplicarse si se sumara al cálculo el pago de la deuda con reservas del Banco central, al que se le autorizó el uso de 5746 millones de dólares en el marco del Fondo de Desendeudamiento Argentino, repitiendo el esquema vigente desde 2010. También hay que contabilizar los aportes del Banco central a través de los adelantos transitorios, que esta semana llegaron a un nivel récord de $ 112.780 millones, tras un incremento de $ 10.000 millones sólo en la primera quincena de diciembre. Estos giros son la contracara de la emisión monetaria, que creció al 30% anual durante este año. ß

La protesta, ayer en la city porteña

jugaría a favor de La Bancaria en este caso, dado que la cámara del fuero laboral decidió ya en el pasado dejar sin efecto la ejecución de una multa aplicada por el Ministerio de Trabajo de $ 4 millones a la Federación de camioneros por haber afectado el derecho de defensa. Palazzo, entretanto, culpó ayer al ministro de Trabajo, carlos Tomada, de ser “el principal responsable de haber suspendido las negociaciones paritarias cuando los empresarios tenían que dar una respuesta”. Además, detalló: “En la notificación cursada por el Ministerio nos dicen que tenemos que deponer la medida de fuerza pero no especifica fecha de reunión” de trabajadores y empleadores. Y advirtió que la gremial postergará las medidas de fuerza previstas para la próxima semana para dentro de diez días, “cuando finalice la conciliación”, pero adelantó que, de no haber acuerdo, “vamos a implementar un plan de lucha que seguramente va a ser más duro que el paro de hoy (por ayer)”. Palazzo ratificó la pertenencia de su gremio a la cGT moyanista, “más allá de la diferencias políticas”, y recordó que La Bancaria está reclamando un plus de 1800 pesos a cuenta de paritarias a pagarse en enero, febrero y marzo, y que hasta ahora la única cámara que ofreció 1440 pesos fue Abappra”, la entidad que agrupa a la banca pública y algunas privadas. En el país hay unos 103.900 empleados bancarios, según los datos publicados por el Banco central a octubre pasado, los últimos disponibles. ß

El mEjor mEs Es la ganancia que acumula en lo que va del mes el índice de precios de referencia de la Bolsa porteña

Mercados locales Acciones

tomar “medidas extraordinarias”. El resultado de la rueda, empero, fue negativo a pesar de una nueva reducción en los pedidos de subsidios por desempleo y un sólido repunte en las ventas de casas nuevas (+4,4%) en noviembre, que colocó a esa actividad en máximos de dos años. En la plaza local se mantuvo la actividad más reducida de los últimos días y las operaciones caracterizadas por el reordenamiento de carteras institucionales y las suscripciones que buscan la elusión impositiva. La Bolsa subió otro 0,4%, empujada por las acciones de los bancos BBVA-Francés y Macro (+2%), además de Telecom (+2%) y las compras puntuales que permiten mantener la sensación que el Merval (que gana 17% en el mes) se mantiene ajeno a los temores que genera la cuestión fiscal en Estados Unidos. También volvieron a anotarse mayoría de alzas los bonos de la deuda, aunque casi todas más leves que las registradas en los últimos días.ß

Títulos públicos

Sociedad Cierre Anterior Diaria Alpargatas S/C 7.400 0.00 Aluar 2.320 2.420 -4.13 Bco. Francés 11.300 11.050 2.26 Bco. Hipotecario 1.270 1.280 -0.78 Bco. Macro 12.100 11.850 2.11 Bco. Patagonia 3.500 3.450 1.45 Bco. Santander 52.500 53.000 -0.94 Boldt Gaming 14.200 14.100 0.71 Capex 3.500 3.400 2.94 Celulosa 3.820 3.800 0.53 Endesa Costanera S/C 1.530 0.00 Cent. Puerto 10.350 10.150 1.97 Com. del Plata 0.540 0.530 1.89 Cresud 5.420 5.400 0.37 Edenor 0.645 0.670 -3.73 Fiplasto 1.410 1.430 -1.40 Grupo Clarín 8.250 8.050 2.48 Grupo Fin. Galicia 4.510 4.480 0.67 Indupa 1.220 1.200 1.67 Irsa 4.790 4.650 3.01 Holcim S/C 3.890 0.00 Ledesma 5.100 5.150 -0.97 Mirgor 71.800 71.000 1.13 Molinos Río 25.500 25.700 -0.78 Pampa Energía 0.950 0.960 -1.04 Petrobras Argentina 3.300 3.220 2.48 Petrobras 64.350 65.600 -1.91 Polledo 0.250 0.219 14.16 Quickfood 7.250 7.450 -2.68 Repsol - YPF 135.000 137.000 -1.46 Siderar 1.550 1.590 -2.52 T. Gas del Sur 2.230 2.260 -1.33 Telecom 15.400 15.100 1.99 Tenaris 140.000 139.200 0.57 Transener 0.572 0.574 -0.35 YPF 99.250 99.000 0.25

Variacion % Mensual Anual 2.78 0.00 15.34 -9.71 22.16 42.14 24.51 -8.80 21.00 28.04 15.89 12.90 2.94 63.79 5.19 -37.75 21.11 -20.45 34.04 -0.52 0.00 -46.88 15.64 -39.65 31.71 -8.47 -4.91 6.85 5.05 -54.26 -0.70 -10.62 17.86 -7.30 24.24 58.47 7.96 -28.24 -0.21 13.18 17.88 -12.88 13.08 -28.23 19.67 10.46 24.39 -13.31 15.01 -51.23 15.80 10.00 4.98 14.20 125.23 46.20 6.62 -27.50 -2.66 2.83 22.05 -7.72 26.40 -11.75 12.00 -4.47 64.12 3.74 21.70 -50.26 28.06 -40.12

Especie I. Títulos en Dólares Boden 2015 Boden 2013 Bonar VII Bonar X PAR US$ Ley Argentina PAR US$ Ley Nva. York DISC US$ Ley Argentina DISC US$ Ley Nva. York U.V.P. US$ Ley Argentina U.V.P. US$ Ley Nva. York Pcia. Bs. As. 2015 II. Títulos en Pesos Boden 2014 Bonar 2015 Bocon Prev. 4º 2% Bocon Cons. 4º 2% Bocon Cons. 6º 2% BOGAR 2018 BOGAR 2020 PAR $ Ley Arg. DISC $ Ley Arg. U.V.P. $ Ley Arg.

Tipos de cambio Banco Nación Bolsa

Mercado abierto

T.I.R. Valor anual % Paridad % residual

615.00 664.00 678.00 576.00 232.00 247.00 670.00 692.00 50.50 49.75 608.00

613.10 667.60 682.00 577.25 226.94 238.71 483.89 481.39 50.79 50.54 591.65

-1.32 -60.54 -31.35 3.09 9.15 8.63 8.49 8.44 0.00 0.00 3.76

122.98 134.96 135.03 115.49 46.90 49.93 99.64 100.07 0.00 0.00 120.25

100.00 12.50 100.00 100.00 100.00 100.00 100.00 100.00 100.00 100.00 100.00

0.74 0.30 -1.45 0.70 0.00 -0.20 0.00 0.00 -0.20 1.95 0.00

198.50 128.25 224.25 309.25 147.00 262.00 194.71 46.00 129.75 6.95

198.50 129.52 225.16 300.57 146.10 264.39 207.66 46.20 129.70 7.02

8.84 17.70 9.70 10.05 13.08 10.59 18.72 12.06 14.60 0.00

93.93 102.72 95.27 89.63 56.64 81.31 56.75 20.92 47.41 0.00

50.00 100.00 23.05 29.44 100.00 55.60 74.80 100.00 100.00 100.00

0.00 -1.04 -0.55 0.15 1.45 -0.47 0.00 0.00 0.00 -0.86

Fuente: IAMC y REUTERS

Cheque pago diferido en $

Cauciones en $ Plazo 7 10 11 12 14 17 24

Tasa promedio % 12.9 14.16 14 12 14.5 12.93 0

Plazo Hasta 30 días entre 30 y 60 días entre 60 y 90 días entre 90 y 120 días entre 120 y 150 días entre 150 y 180 días entre 180 y 210 días mayor a 210 días

Monto Contado Futuro 281,821,924 282,519,545 44,381,661 44,519,482 3,755,755 3,771,602 1,317,670 1,322,868 4,711,482 4,737,689 159,041 159,886 0 0

Fuente: PUENTE

Fuente: ARPENTA Soc. de Bolsa SA.

Variación diaria %

Tasa promedio % 18.55 19.64 20.14 21.16 21.30 21.54 20.92 22.14

$ / Divisa Dólar EE.UU. (*) Libra esterlina (*) Euro (*) Real Franco suizo Yen

Compra 4.873 7.829 6.434 233.000 532.238 5.657

Venta 4.913 7.908 6.499 248.000 537.343 5.712

Fuente: REUTERS. (*) Cotizan por unidad.; el resto por 100.

Dólar en Buenos Aires Mercado informal Contado con liquidación Valor de referencia BCRA

Compra Venta 6.740 6.760 6.746 4.913

Fuente: REUTERS

Dólar futuro Rofex Vencimiento 28 Dic 12 28 Feb 13 27 Mar 13

Valor 4.9160 5.0720 5.1460

Var. % -0.02 -0.16 -0.14

Vol. Cont. 45,472 25,751 48,295

Total de contratos: 142.021 (Contratos de US$ 1000) Fuente: ROFEX

Badlar Tasas pagadas en $ por bancos privados 19 Dec 2012 20 Dec 2012 21 Dec 2012

15.37 15.43 15.75

Fuente: REUTERS. Tasa de interés promedio de depósitos a plazo fijo de 30 a 35 días mayores a un millón de pesos.

Oro en Buenos Aires 27-12-2012 1 gr. de 24 kilates 1 kg. de 24 kilates

Compra 247.25 247,250.00

Venta 361.70 346,674.60

Fuente: Banco Ciudad

Fuente: PUENTE

Mercados del exterior Bolsas Buenos Aires Wall Street Wall Street Wall Street Londres Francfort España París Tokio Hong Kong México Brasil Fuente: REUTERS

Acciones argentinas en Nueva York Indice Merval Dow Jones S&P 500 Nasdaq FTSE 100 DAX IBEX CAC 40 Nikkei Hang Seng MXSE IPC San Pablo

Cierre 2839.14 13096.31 1418.10 2985.91 5954.30 7655.88 8280.90 3674.26 10322.98 22619.78 43469.89 60415.95

Anterior 2827.96 13114.59 1419.83 2990.16 5954.18 7636.23 8299.50 3652.61 10230.36 22541.18 43495.74 60959.79

Diaria 0.39 -0.14 -0.12 -0.14 0.00 0.26 -0.22 0.59 0.91 0.35 -0.06 -0.89

Variación % Mensual 17.35 0.54 0.25 -0.81 1.49 3.38 4.36 3.29 9.28 2.68 3.91 5.12

Anual 15.29 7.19 12.76 14.62 6.86 29.80 -3.33 16.28 22.09 22.70 17.24 6.45

Bco. Francés Bco. Macro Bansud Cresud Edenor G.Fin.Galicia IRSA Pampa Energía Petrobras Energ. Telecom T. G. del Sur Tenaris YPF Fuente: REUTERS

ADR (US$) Cierre Anterior 5.17 5.00 18.22 17.74 8.29 8.26 1.90 1.85 6.69 6.61 7.06 7.10 3.38 3.43 5.20 4.71 11.59 11.16 1.68 1.78 42.09 41.66 14.76 14.74

Variacion % Diaria Mens. 3.40 21.65 2.71 19.63 0.36 -3.38 2.70 -3.55 1.21 25.05 -0.56 -0.98 -1.46 7.30 10.40 16.85 3.85 14.53 -5.62 12.00 1.03 5.38 0.14 29.82

Anual 55.26 55.46 -2.13 -17.75 42.34 0.86 -16.13 -37.58 0.43 -7.69 10.44 31.08

Tasa en Nueva York

Tasas Libor

Tipos de cambio

Prime Rate 3.25 Bonos del Tesoro a 10 años EE.UU. 1.734 Alemania 1.328 Japón 0.800

Período 1 mes 3 meses 6 meses 12 meses

US$ / Euro Real / US$ US$ / Libra esterlina Franco suizo / US$ Yen / US$

Fuente: REUTERS

Fuente: REUTERS

Precio 0.23 0.31 0.50 0.89

Riesgo país EMBI Argentina Brasil Uruguay Venezuela México

Dif. puntos básicos Cierre Anterior Diaria Mensual Anual 1016 1014 2 -121 91 146 138 8 -5 -77 129 126 3 -10 -84 788 786 2 -74 -409 130 132 -2 -6 -57

Metales en Nueva York

1.324 2.045 1.610 0.914 86.110

Fuente: REUTERS

Oro Moneda Compra Krugerrand 1385 Libra Elizabeth 326 Mexicano 1670 Lingote 1 oz. 1308 Lingote 100 gr. 4453

Venta 1678 399 2023 1678 5393

Fuente: Banco Piano. Valores en US$.

Oro (*) Enero Plata (**) Enero Platino (***) Diciembre

Cierre

Anterior

Var. %

1664.00

1659.80

0.25

30.19

29.99

0.66

1532.30

1535.40

-0.20

Fuente: REUTERS. (*) US$/oz. en contratos de 100 oz. (**) US$/oz. en contratos de 2500 oz. (***) US$/oz. en contratos de 50 oz.

Petróleo WTI BRENT

Cierre 90.93 111.16

Fuente: REUTERS. US$/ barril.

Anterior 90.81 112.54

Var. % 0.13 -1.23