La tradicional Venecia Plan de negocios Abril 2011

Resumen Ejecutivo 1.1 Descripción del Negocio 1.2 Bases de crecimiento 1.3 Análisis financiero 2. Información sobre la Compañía 2.1 2.2

Definición de las líneas de negocio Posibles nuevas líneas de negocio con adquisición de nueva maquinaria

3.- Perspectivas de la Compañía 3.1 3.2 3.3

Misión de la Compañía Visión de la Compañía Objetivos Generales

4.- Análisis estructural del mercado 4.1 4.2 4.3 4.4 4.5 4.6 4.7

Estructura del mercado industrial de la pasta Contexto Internacional de la industria de la pasta Posicionamiento de la compañía en el mercado. Análisis de la competencia directa Análisis FODA Lista de clientes potenciales Ventajas competitivas

5. Análisis técnico estructural. 5.1 5.2

Proceso productivo de la fabricación de pasta industrial. Análisis de viabilidad de la adquisición de maquinaria nueva.

6. Organización 6.1 6.2

Estructura Organizacional Funciones de las posiciones clave dentro de la organización

7. Análisis financiero y de viabilidad del proyecto 7.1 7.2 7.3 7.4 7.5 7.6 7.7 7.8

Flujo de efectivo origen y aplicación de recursos Estado de resultados proforma al 31 de diciembre de 2011 Estado de resultados proforma y análisis de sensibilidad a los costos. Balance general proforma al 31 de diciembre de 2011 Análisis financiero por razones Análisis de riesgo crediticio Punto de equilibrio financiero Análisis del periodo de recuperación y VPN, Tasa interna de retorno A los accionistas.

8. Conclusiones

El presente tiene la finalidad de mostrar la viabilidad de la adquisición de maquinaria con tecnología de punta para el desarrollo del negocio de pastas alimenticias a modo de industrializar el proceso y hacerlo rentable para futuras líneas de negocio y diversificación de nuestros productos.

Así también demostrar que el uso de nuestros productos su un manera sencilla de balancear una dieta alta en proteínas y azúcares refinadas es el diversificar el consumo de carbohidratos complejos. La pasta es un alimento tan sencillo de preparar, fácil de combinar con otros alimentos y tan económicamente accesible, que se pueden cocinar una gran variedad de platillos, sabores e innovadores combinaciones.

1.1.

Descripción del Negocio

La compañía está dedicada a la manufactura de pasta comestible para la elaboración de pasta fresca, rellena y laminada. La pasta es rica en carbohidratos, son la principal fuente de energía para el cuerpo humano (cerebro, hígado, riñón, músculos), es además uno de los alimentos más versátiles ya que se puede Combinar fácilmente con un sinnúmero de ingredientes saludables logrando una dieta balanceada. 1.2.

Bases de crecimiento

Consumo nacional En la industria de alimentos de México sólo el 9% de las empresas y el 23% del personal se dedican al procesamiento del trigo. Del gasto familiar mexicano se dedica el 20% al consumo de bienes relacionados con el trigo. Valor nutricional La pasta aporta 370 kcal (1550 kJ) cada 100 g. El principal aporte a la nutrición es el aporte de hidratos de carbono, un 13% de proteína y un 1,5% de grasas y minerales Las pastas de colores, aportan también algunas vitaminas del grupo B, ya que en su preparación se utilizan hortalizas tales como espinacas (verde), zanahoria (naranja), tomate (rojo o naranja). Si no se añade nada, la pasta queda de color crudo (ligeramente amarillento).

Contenido de carbohidratos en diversos alimentos (por cada 100 gramos): Carbohidratos Alimentos Calorías (en gramos) Chocolate con leche 138 552 Azúcar 100 400 Cereal comercial 85 340 Arroz 79 316 Frijol 61 244 Pan 61 244 Tortillas 57 228 PASTAS 55 244

Creencias populares. La creencia popular que la pasta engorda más que la tortilla, el frijol o el arroz no tiene fundamento alguno, ya que las calorías que provienen de la pasta tienen el mismo impacto fisiológico que las calorías que provienen del arroz, el frijol, la tortilla y hasta el chocolate. Obesidad Es más, el problema de la obesidad no se puede atribuir a ningn alimento en particular, si no que depende de la cantidad que se consuma de dicho alimento, y el balance que exista entre las calorías ingeridas y la actividad emprendida. Engordar es una consecuencia directa de consumir más calorías de las que el cuerpo quema, por medio del ejercicio u otra actividad física cotidiana. Índices financieros relevantes ANALISIS FINANCIERO Prueba de Acido Razón Corriente Rentabilidad Neta Rentabilidad de operación Apalancamiento Solvencia Rotación de ctas. por cobrar (días) Retorno sobre activos Retorno sobre capital Capital de trabajo (M$) Protección al pasivo circulante Endeudamiento

31/12/2010 31/03/2011 11.56 6.22 19.33 9.89 34.73 34.23 52.00 52.00 0.04 0.09 24.56 12.50 -0.17 0.18 825,000 23.56 0.04

18.00 0.37 0.40 800,000 11.50 0.08

2.1 Definición de las líneas de negocio La compañía está dedicada a la fabricación de pasta seca de todo tipo por su variedad de productos cuenta con las siguientes líneas de negocio. Descripción y variedad de productos spaghetti (espaguetis), alargados y con sección circular; tagliatelle (tallarines), similares a los espaguetis pero con sección rectangular o plana. Sus medidas oscilan los 7 mm y 8 mm de ancho; vermicelli fideos chinos largos y finitos hechos a base de harina de soja, similares a los espaguetis pero más delgados. pappardelle, es una banda plana de hasta 2,5 cm de ancho; fettuccine, alargada y plana, de 6 mm de ancho; linguine (‘pequeñas lenguas’), similar a los fettuccini, pero de 3 mm de ancho; capelli, cabellos de ángel alargados de sección circular, pero muy delgados. Segun algunas fuentes su medida es igual al del vermicelli; ziti, espaguetis gruesos ahuecados en el centro; bucatini, similar a los ziti pero menos gruesos; capelli d' angelo (‘cabello de ángel’), muy delgado y de rápida cocción. Fusilli.

Pastas cortas: macarrones (maccheroni), con forma de tubo estrecho, ligeramente curvo o recto; rigatoni, pasta tubular con estrías paralelas, levemente curva, de 3,5 cm de largo; tortiglioni, pasta tubular con estrías levemente enroscadas, recta; penne, (plumitas) con forma de tubo corto, estriado en su cara exterior y cortado al sesgo; gnocchi (ñoquis), pasta de puré de patatas y harina, con forma ovalada; fusilli, hélice, forma de pajarita o tornillo de Arquímedes; rotini, similar a los fusilli pero más cortos; farfalle, con forma de mariposa y bordes dentados; coditos, con forma tubular y semicircular; dedales (ditalini) pasta tubular muy corta, empleada para el minestrone; lengua de pájaro (semini o risini) pasta en forma de granos de arroz, empleada mayormente en consomés. cuscús pasta en granos.

2.2. Posibles líneas de negocio con adquisición de nueva maquinaria Pastas rellenas También hay pastas en forma de loncha, utilizadas para preparar los canelones y lasañas, platos que se acompañan con carne picada, bechamel, verduras u otros rellenos y salsas. Se usan también discos de masa fina, de entre 8 y 13 cm de diámetro, cortados a mano o con máquinas cortadoras o troqueladoras, utilizados para conformar empanadas de diferentes rellenos. Al igual que en las pastas sin relleno, en las pastas con relleno existen numerosos tipos aparte de los mencionados, algunos de los cuales son: los ravioli, con forma de paquetito cuadrado; los tortellini, con forma de rollito anudado dentro del cual se incluye un relleno de carne, queso parmesano u otros ingredientes;

los tortelloni, son similares a los tortellini pero más grande y rellenos con requesón y espinaca; los panzerotti, rellenos con queso, jamón y otros ingredientes y con forma de media luna; los cappelletti, son una pasta rellena en forma de pequeño sombrero ; los agnolotti, raviolis con borde redondeado

3.1

Misión de la Compañía

Comercializar y fabricar pastas secas y frescas de la más alta calidad para satisfacer la demanda de nuestros clientes locales y extranjeros, brindándoles certeza y confiabilidad mediante un sistema de control de calidad en todas las partes de nuestro proceso productivo, y entregando en tiempo pactado y con la calidad requerida de nuestros productos.

3.2

Visión de la Compañía

Ser una compañía líder mundial en la fabricación y comercialización de pastas comestibles generando una oferta sólida y competitiva, a través de un equipo con amplia experiencia en cada uno de los eslabones de la cadena productiva, implementando sinergias coyunturales con proveedores de materias primas de la más alta calidad y logrando la satisfacción plena de nuestros clientes. 3.3

Objetivos Generales

Lograr una producción mensual sostenida de 400 kg Lograr un conocimiento amplio del mercado y gustos de sus clientes para diversificar sus productos Lograr consolidar una oferta sostenida para atender a la demanda Diversificar nuestros productos y nuestros nichos de mercado .

4.1

Estructura del mercado industrial mexicano de la pasta

En México la industria de la pasta ha tenido gran auge debido a que representa una alternativa alimenticia, de fácil acceso y gran valor nutricional. Hoy en día, la mayor parte de la producción de pasta mexicana se elabora con sémola de trigos cristalinos (durum), en vez de harina blanca de trigo y huevo, por lo que su calidad ya es equiparable a la calidad de la pasta italiana. Estas pastas, elaboradas con sémola de trigos cristalinos, se pueden reforzar con vitaminas como la niacina, vitamina B6, riboflavina, vitaminas A, E, B1 o tiamina. Es importante recalcar que solamente las pastas elaboradas con durum pueden ostentar el nombre de pasta. La pasta hecha a base de "ámbar durum" es un alimento muy nutritivo, ya que cuenta con un contenido proteínico arriba del 12% y posee seis de los aminoácidos más importantes para el cuerpo. Además, la sémola de trigos cristalinos contiene vitaminas de origen natural, fibra y carotenoides que son valiosos antioxidantes contra el cáncer. La pasta hecha a base de durum del desierto ha sido un avance reciente en el país, ya que tan sólo hace media década, no existÌan los molinos requeridos para procesar este tipo de trigo y lograr la producción de la sémola de trigos cristalinos.

En la industria de alimentos de México sólo el 9% de las empresas y el 23% del personal se dedican al procesamiento del trigo. Del gasto familiar mexicano se dedica el 20% al consumo de bienes relacionados con el trigo (www.siap.gob.mx).

La industria de alimentos en México está concentrada en unas cuantas empresas grandes nacionales, tales como Lala, Bachoco, Alpura, Bimbo, la Moderna (monopolio nacional de la pasta alimenticia), Maseca, Herdez (fundada en 1914) tiene como socio a Barilla (monopolio mundial italiano de la pasta alimenticia), y en empresas grandes extranjeras, como Nestlé, Sigma Alimentos, Pepsico Corporation, Unilever, Archer Daniels Midland (el mayor productos de harina de trigo en el mundo), Desc Alimentos, Barilla. En el noroeste del país, ADM-Maseca dirigen a Molinera de México; Bimbo, Pepsico, Grupo Táblex (La Moderna), Barilla, Grupo Jiménez, y Grupo Altex todos ellos implementan prácticas oligopólicas, presionando a los grupos locales, por ejemplo, en la industria harinera a los grupos Gemso, Gallego y Munsa y en la producción de pasta a la empresa Trimex (única empresa productora de pasta alimenticia de Hermosillo). Las presiones oligopólicas se caracterizan por la competencia vía precios (guerra de precios), productos homogéneos y diferenciados, manejo de marcas similares a las locales para confundir al consumidor. Otras cobran forma en el ejercicio de barreras de entrada como es la combinación entre diferenciación del producto y requerimientos de capital (Espejel, Taddei y Robles, 2005). Como resultado, las distintas empresas como el Molino la Fama, Molinera del Fuerte, Harinera de Sinaloa, Molinera del Valle y Molino Harinero el Rosal, están dialogando para entender la importancia de agruparse para defender el mercado regional, no es fácil, porque el Molino San Luis ya fue adquirido por el monopolio Maseca-ADM, por otro lado, los requisitos de capital hacen imposible competir en escala ampliada, es el caso del Molino Táblex-Miller (ubicado en Navojoa desde 1929), es el productor de sémola de trigo más moderno del mundo, cuyo socio principal es La Moderna, cuando se asoció con Miller Milling Co (USA), la aportación de capital fue de 12 millones de dólares, lo cual bloqueó la entrada a más competidores y representa una competencia fuerte a la empresa Trimex.

Materia prima Situación de la producción de trigo en México El trigo (Triticum spp), es una planta gramínea anual con espigas de cuyos granos molidos se saca la harina. La forma del grano de trigo es ovalada con extremos redondeados, en uno de ellos sobresale el germen y en el otro hay un mechón de pelos finos conocido como el pincel; los granos de trigo común pueden ser blandos o duros. En el fondo del surco hay una zona vascular fuertemente pigmentada; la altura de la planta que varía entre 30 y 150 cm; el tallo es recto y cilíndrico; la hoja es lanceolada, con un ancho de 0.5 a 1 cm y una longitud de 15 a 25 cm; cada planta tiene de 4 a 6 hojas. El mejor cultivo del trigo se consigue en terreno cargado de marga y arcilla, aunque el rendimiento es satisfactorio en terrenos más ligeros. Prospera en climas sub‐tropicales, moderadamente templados y moderadamente fríos; lo más apropiado es una pluviosidad anual de 229 a 762 mm, más abundante en primavera que en verano, la temperatura media en el verano debe ser de 13°C o más. La producción primaria de trigo en México se concentra principalmente en dos regiones del país, el noroeste y el Bajío. La primera, representa aproximadamente el 55% de total

nacional y agrupa a los estados de Baja California, Sonora y Sinaloa; en tanto que el 20% lo conforma la región Bajío a través de los estados de Guanajuato, Jalisco, Michoacán y Querétaro. El principal ciclo agrícola para la producción de trigo corresponde al de Otoño– Invierno, en el cual destacan los estados de Sonora, Guanajuato, Baja California, Sinaloa, Michoacán, Chihuahua y Jalisco. En el ciclo de Primavera–Verano, los principales estados productores son Tlaxcala, México, Puebla, Hidalgo y Jalisco.

La producción de 2008 se ubicó en 4.21 millones de toneladas, cifra superior en 19.86% a la registrada en 2007 (3.51 millones de toneladas). Los principales estados productores en 2008 fueron Sonora Guanajuato, Baja California, Michoacán, Chihuahua, Jalisco, Tlaxcala, Zacatecas y otros que en conjunto sumaron el 90% de la producción total. Por ciclo agrícola en 2008, el 91% de la producción le correspondió al ciclo Otoño‐Invierno, donde destacan como principales productores los estados de Sonora con el 46%, Guanajuato con el 21% y Baja California con el 14% de la producción total obtenida; Por su parte, el ciclo Primavera‐Verano participó con el 9% del total de la producción, destacando los estados de Tlaxcala con 32%, Zacatecas con 29%, Durango con 15% y México con el 9%. Para 2009, el pronóstico de producción se sitúo en 4.09 millones de toneladas, con una disminución del 2.9 % a lo obtenido en 2008.

4.2

Contexto Internacional de la industria de la pasta

En el período 2004/05 ‐ 2010/11, de acuerdo a datos del Foreing Agricultural Serivice (FAS‐ USDA), la producción promedio de trigo a nivel mundial se ubicó en 639.4 millones de toneladas, observándose que en dichos años, el que mayor producción registró fue 2008/09, con una oferta mundial de 683.3 millones de toneladas.

Durante el periodo, los principales países productores fueron la Unión Europea con 21.4% de la producción mundial, segundo por China con 17.32%, India con 11.96%, Rusia con 8%, Estados Unidos con 9.1% y Paquistán con 3.4%. El pronóstico de la producción mundial de trigo en 2010/11 se espera que sea de casi 661 millones de toneladas, 2.76% menos que en 2009/10, debido principalmente al mal tiempo imperante en algunos de los principales países productores y exportadores. Italia, que elabora más de 3.160.000 toneladas es el principal país productor (26%). Le siguen Estados Unidos cuyos 2.000.000 de toneladas representan el 16% del total mundial, y Brasil que fabrica 1.500.000 toneladas (12%).

La oferta mundial se confronta también con la creciente demanda mundial, lo que podría producir los stocks finales durante el ciclo 2010/11, sin embargo, los niveles serían aún confortables, y lo que indicaría que no habría problema de abastecimiento mundial.

4.3

Posicionamiento de la compañía en el mercado.

En México se conoce tradicionalmente como pasta a la que se utiliza en la preparación de sopas aguadas y a la que se le denomina pasta seca. Existen distintas clasificaciones dependiendo de su figura y elaboración. En cuanto a elaboración, se dividen en:

Las pastas naturales, elaboradas a base de sémola, trigo y agua.

Las pastas alimenticias compuestas se basan en las simples, pero a su elaboración se les agrega productos como verduras y huevo.

Las pastas rellenas, como los ravioles y los tortelines (que pueden ser pastas simples o compuestas) contienen carnes y quesos en su interior.

Nuestra compañía se encuentra en el segundo rubro elaborando pastas compuestas, con la adquisición de la nueva maquinaria pasamos al tercer rubro cubriendo todos los tipos de productos elaborados a base de pasta de semolina

4.4

Análisis de la competencia directa

Finalmente de este análisis, encontramos que grupo la moderna es líder en el mercado con una participación de 64% de pastas alimenticias en México y ventas de 2,869, millones de pesos , su principal seguidor Barilla ocupa el segundo lugar nacional en el mercado de pastas con una concentración de 30% del mercado y ventas anuales de 850 000 000.

4.5 Análisis FODA Fortalezas

Oportunidades

Amplio conocimiento del mercado y En tiempos de crisis, se demandan en todas las fases del proceso de productos alimenticios de bajo costo, elaboración Auge por las comidas poco Muchos molinos de harina de trigo elaboradas por la comodidad y tercerizan el control de calidad de sus practicidad, la pasta es un alimento lotes de producción de harina y balanceado y fácil de preparar sémolas, por falta de equipamiento Versatilidad de combinación con otros propio de laboratorio, y esto encarece productos para lograr una comida las transacciones con el eslabón balanceada. subsiguiente. Creciente preocupación por buscar alimentos alternativos para combatir la desnutrición y obesidad infantil y Nuestro amplio conocimiento en todo juvenil el proceso permite abatir costos Lograr certificaciones de calidad ante inncesarios. la FDA para conseguir prestigio internacional. Cambio de conciencia mexicana hacia productos menos elaborados y balanceados.

Debilidades

Amenazas

La tecnología de producción de las pastas secas industriales tiene un costo elevado; los mejores y más modernos equipos son de origen italiano y resultan inaccesibles para la gran mayoría de las empresas Pymes del país.

Elevado número de competidores en la industria alimenticia substituta.

Por otra parte, las escalas que ofrecen los proveedores de esos equipos no se adaptan a la realidad del mercado que abastecen las Pymes fideeras nacionales, que en general requieren equipos de capacidad máxima de producción de 700/800 Kg./hora.

Crisis sostenidas y elevación de precios de tecnología para este tipo de industrias. Fuertes inestabilidad en el tipo de cambio, afectan los precios de productos importados y de maquinaria. Guerras de precios por productos preelaborados. Fuerte correlación con el precio del trigo. Fuerte correlación con el precio de los insumos.

4.6

Lista de clientes potenciales

Existen alrededor de 5,000 Hospitales privados, 7,000 hospitales gubernamentales, comedores industriales privados, comedores industriales gubernamentales. Hoteles, restaurantes, salones para fiestas.

4.7

Ventajas competitivas

Tenemos amplio conocimiento en todos los pasos del proceso productivo lo que nos permite abaratar costos innecesarios. Tenemos amplio conocimiento del gusto del mercado mexicano y programas nutricionales vigentes por la secretaría de salud. Contamos con una cartera amplia de clientes potenciales para solidificar nuestro negocio.

. 5.1 Nuestro proceso para la elaboración de pasta. Un producto de pasta de calidad comienza por materias primas de alta calidad. El trigo de grano duro es ideal para la pasta por su único color, sabor y cualidades culinarias Se cuida el detalle de la calidad del grano para integrar un sabor, color y propiedades para lograr adecuadas cualidades culinarias.

El trigo entrante se pesa, se le toman muestras y se analiza, después de pasar por la limpia preliminar y magnética, y luego se almacena de acuerdo con su calidad. Se requiere una limpieza meticulosa de la sémola de trigo. Los limpiadores quitan las semillas, el polvo y otros materiales extraños a través de las máquinas que la separan por tamaños (separador), por peso específico (quita-piedras y mesa de gravedad), y por forma (pretende ser cilíndrica). Equipos de limpieza por fricción (estropajos) friegan la superficie del grano, quitando la mayor parte de las capas de fibra. La siguiente etapa es el templado del grano. Durante el templado se añade agua para engrosar las capas exteriores de fibra para una separación más fácil del endospermo. El templado también permite que endospermo madure, con vistas hacia la molienda. Tradicionalmente, el trigo de grano duro se templa durante un tiempo relativamente corto. Sin embargo, la nueva tecnología de la manufactura de pasta permite la utilización de una semolina más fina, lo que permite que se pueda templar durante un periodo de tiempo

mayor. Molienda La molienda es un proceso esencialmente para la separación y para el triturado. La molienda se realiza en rollos rompedores, rollos medidores, y rollos reductores. La separación se realiza usando unas máquinas que se llaman cernidores y purificadores. Un molino de sémola tiene un sistema de rotura en el que la molienda se realiza de forma relativamente gradual. El endospermo se desprende en forma de gránulos bastos, no en forma de harina. Los sistemas de calidad, purificación y de tamaño son más extensivos en un molino de sémola, pero el sistema de reducción es mucho más pequeño comparado con el de un molino de harina. Semolina La semolina, el producto principal de la molienda de la sémola, es más basta que la harina producida por la molienda del trigo común. Unas características deseables para la semolina incluyen buen color, motas oscuras de fibra minúsculas, y granulación uniforme. Se producen cantidades pequeñas de semolina fina y de harina. Éstas normalmente se combinan con semolina normal para producir un material mezclado que se utiliza para tipos de pasta tanto cortos como largos Para elaborar la pasta, la semolina se mezcla con agua, (también se necesita huevo) para formar una pasta grumosa. La masa no está completamente formada hasta que no pasa por la cámara de mezclado hacia el extrusor.

La masa se fuerza a través de varios talladores con forma, bajo presiones muy altas, para producir una amplia gama de diferentes formas de pasta. La cámara de extrusión está diseñada para disipar el calor que se genera por la fricción y la presión durante el proceso de extrusión. Para prevenir que la pasta se pegue entre sí en el proceso de tallado, la pasta alargada se somete a una ráfaga de aire inmediatamente después de la extrusión. La pasta corta se transfiere a un pre-secador agitador para asegurar que está separada. Secado

El proceso de secado es una parte crucial del proceso de producción para las pastas de alta calidad. La humedad, la corriente de aire y la temperatura se controlan cuidadosamente según la pasta pasa por los diferentes talladores. Los sistemas modernos de secado a alta temperatura consiguen una pasta con mejor color y calidad a la hora de cocinar. En la etapa final del secado, la pasta vuelve a las condiciones atmosféricas normales en cámaras de refrigeración. En general, el producto se seca hasta obtener una humedad del 12% aproximadamente. El tiempo total de secado puede llevar desde 6 hasta 24 horas, dependiendo de la tecnología utilizada. Empaquetado Seguidamente, después del secado, la pasta se enfría, se almacena, se corta y se empaqueta.

Una característica de la pasta extremadamente importante es la riqueza y la variedad de formas que tiene. Aunque toda la pasta se produce con las mismas materias primas, cada forma, en cierto sentido, tiene su propia personalidad: como con respecto a, por ejemplo, el tipo de salsa que mejor le va; o la manera de utilizarla, acompañada de carne o de vegetales, con o sin salsa. Las formas de la pasta desarrollan la creatividad culinaria, porque son en sí el resultado de un proceso creativo. El incontable número de formas de pasta es la base para las miles de posibles recetas, cada una de características diferentes. Y este elemento distintivo de la pasta lo crea básicamente sólo un objeto: el tallador.

Algunos ejemplos de formas de pasta El tallador es un componente básico de la prensa: la masa, formada en el tanque de amasado y después conducida al tornillo de extrusión hacia la cabeza de la prensa, se fuerza a pasar a través del tallador. Un tallador está compuesto de un soporte principal, normalmente hecho de bronce. Este soporte se perfora con técnicas especiales y cada agujero se hace para albergar una inserción con un dibujo. La forma y el tipo de inserción determinan la forma final de la pasta. La masa se presiona a través de la inserción, lo que provee a la pasta de su forma básica (tubo, hueco, espiral). Detrás del tallador generalmente hay una estructura adicional que dobla, pliega y corta la pasta para darle su forma final.

5.2 Análisis de viabilidad para la adquisición de la nueva maquinaria. Debido a las nuevas líneas de negocio que planeamos aperturar, se hizo indispensable la adquisición de una nueva maquinaria para el logro de nuestros objetivos organizacionales

Laminadora eléctrica de 300 mm. Medidas: Alto: 430 mm. Ancho: 420 mm. Fondo: 370 mm. Potencia: 3/4 HP Peso: 30 Kg. Rodillo de Acero Rectificado Ø 100 Inyectado en ABS Corta tallarines. Cinta en 10 medidas Soba y estira Masa para Fideos, Ravioles, canelones, Empanadas, etc... Corta tallarines y cintas de distintos espesores Ideal Para el Uso en Restaurantes, Hoteles, pensiones, Colegios, Comedores, etc... Embalaje robusto en Madera

AMB-O7: Tensión Eléctrica: 110 ó 220 V. Potencia Máxima: 0,5 CV. Consumo: 0,36 W/h. Altura /Ancho /Profundidad: 625x420x420 mm. Peso Neto /Bruto: 33/43 Kg. Capacidad (masa hecha): hasta 7 Kg. Producción: 22 Kg/h. Carga Min: 2Kg. Harina de trigo. Carga Max /Masas Homogéneas: 5Kg. Harina de trigo. Carga Max /Masas Granuladas: 4Kg. Harina de trigo.

6.1 Estructura organizacional Se plantea una organización de tipo funcional y departamental para el logro de nuestros objetivos , con un grado medio de formalidad para lograr una buena sinergia departamental y buena comunicación e identificación con la cultura de la compañía

Gerencia general

Gerencia administrativa financiera

6.2

Gerencia de logística y mercadotecnia

Gerencia de producción y control de calidad

Funciones de las posiciones clave dentro de la organización

Funciones generales del departamento administrativo- financiero PLANES A.F. Det. Políticas, metas y objetivos Financieros. Establece estrategias Analiza el entorno y posición de la empresa en el mercado financiero. Planes, propuestas de

proyectos de inversión fin. Requerimientos de necesidades y recursos financieros existentes Objetivos a cubrir. Asesoría, supervisa los planes financieros Recursos a otorgar PROGRAMAS A.F. Análisis situacional. Elaboración y creación de programas A.F. El complemento a los planes para su aplicación. Rutas a seguir por el depto. Encaminados al logro de objs. Organizacionales. Requerimientos del depto. de A.F. Políticas, metas a seguir. Asesoría financiera para la aplicación. PRESUPUESTOS A.F. det. políticas, metas del área. Creación de rutas a seguir para cumplir las metas. Elaboración en coordinación planes y programas para la integración de estos. Las necesidades financieras a cubrir Complementos de planes y programas, según las políticas de esta área. Los recursos con que se cuentan. Los objetivos de la A.F., así como de la organización. Autorización de aplicación de recursos. CONTROL DE GESTION A.F. Evaluar los planes y proyectos B/C. Requerir y juntar la información de todas las demás áreas. Evaluar y calificar el resultado obtenido o bien propuesto por cada área. Analiza la información. El análisis de la información recabada, así como su evaluación y complementación. ? Los objetivos del departamento de A.F. Los objetivos del departamento de A.F. Requerimientos del departamento. Departamento de logística y mercadotecnia La investigación de mercado: Ésta función implica la realización de estudios para obtener información que facilite la práctica de la mercadotecnia [3], por ejemplo, para conocer quiénes son o pueden ser los consumidores o clientes potenciales, identificar sus características (qué hacen, dónde compran, porqué, dónde están localizados, cuáles son sus ingresos, etc...), determinar sus necesidades o deseos y el grado de predisposición que tienen para satisfacerlos, etc... Decisiones sobre el producto: Ésta función está relacionada con el diseño del producto, en cuanto a su variedad, calidad, diseño, marca, envase y características; en síntesis, todo aquello con lo que se pretenderá satisfacer las necesidades o deseos del grupo o mercado meta para el que fue creado. En este punto, cabe recordar que un producto es cualquier ofrecimiento que puede satisfacer una necesidad o deseo y podría ser una de las diez ofertas básicas: 1) Bienes, 2) servicios, 3) experiencias, 4) eventos, 5) personas, 6) lugares, 7) propiedades, 8) organizaciones, 9) información y 10) ideas Decisiones de precio: Ésta función implica la fijación de un precio que sea conveniente por una parte, para el mercado meta (para que pueda adquirirlo) y por otra, para la empresa u organización (para que perciba utilidades). Distribución o Plaza: Ésta función es la que se encarga de establecer las bases para que el producto llegue del fabricante al consumidor [3], por ejemplo, mediante un sistema de distribución directa (del productor al cliente final) o indirecta (cuando existe al menos un nivel de intermediarios).

Promoción: Esta función de la mercadotecnia, se encarga de: 1) Dar a conocer el producto al mercado meta, 2) persuadirlo para que lo adquiera o 3) recordarle la existencia de un producto que ya conoce. En este punto, cabe recordar que las principales herramientas de la mezcla o mix de promoción son: La venta personal, la publicidad, la promoción de ventas, las relaciones públicas y el marketing directo. Venta: Ésta función implica la realización de toda actividad que genere en los clientes el último impulso hacia el intercambio. Es en este punto, donde se hace efectivo el esfuerzo de las actividades anteriores Posventa: Ésta función está relacionada con toda actividad (por lo general, servicios) que se realiza después de la venta para asegurar la plena satisfacción del cliente. La premisa de ésta función es: "Lo importante no es vender una vez, sino permanecer en el mercado (en este punto se analiza nuevamente el mercado con fines de retroalimentación)" Gerencia de producción y calidad Diseño y control de los sistemas de producción. se ocupa de la toma de decisiones relacionadas con los procesos de producción, de modo que los productos o servicios resultantes se produzcan de acuerdo con las especificaciones, en las cantidades y la distribución requeridas y al costo mínimo. Para el logro de estos objetivos, la administración de la producción se asocia a dos grandes áreas de actividad: para el diseño y el control de los sistemas de producción , inventarios y calidad del producto terminado. Se puede considerar un sistema de producción, como la armazón o esqueletos de las actividades dentro del cual puede ocurrir la creación del valor. En un extremo del sistema se encuentran los insumos o entradas. En el otro lugar están los productos o salidas. Conectando las entradas y las salidas existe una serie de operaciones o procesos, almacenamientos e inspecciones.

7.1 Flujo de efectivo origen y aplicación de recursos sin adquirir la nueva maquinaria

LA TRADICIONAL VENECIA FLUJO SIN MAQUINARIA

mayo 2011

SALDO INICIAL BANCOS

50,000

INGRESOS POR VENTAS TOTAL INGRESOS FINANCIAMIENTO SIN FINANCIAMIENTO Recuperación de IVA TOTAL INGRESOS

65,000 115,000

INVERSION maquinaria laminadora y corta equipo mezclador total inversión OPERACIÓN Materiales e insumos mano de obra publicidad y gastos de ventas mantenimiento papeleria y gastos de oficina Alquiler costos de financiamiento total operación Total de egresos FLUJO NETO SUPERÁVIT (DÉFICIT) Dividendos SALDO FINAL BANCOS

junio 2011

julio 2011

agosto septiembre octubre noviembre diciembre 2011 2011 2011 2011 2011

65,000 65,000

65,000 65,000

65,000 65,000

0 0 0 7,333 7,333 7,333 137,333 137,333 137,333

65,000 65,000

65,000 65,000

65,000 65,000

0 0 7,333 7,333 137,333 137,333

0 7,333 137,333

65,000 65,000

enero 2012

febrero 2012

65,000 65,000

65,000 65,000

marzo 2012

65,000 65,000

abril 2012

mayo 2012

65,000 65,000

65,000 65,000

0 0 0 0 0 0 7,333 7,333 7,333 7,333 7,333 7,333 137,333 137,333 137,333 137,333 137,333 137,333

0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

153,193 153,193

153,193

65,860 153,193 153,193 153,193

153,193 153,193 153,193 153,193 153,193 153,193

7.1 Flujo de efectivo origen y aplicación de recursos sin adquirir la nueva maquinaria

LA TRADICIONAL VENECIA FLUJO CON MAQUINARIA

mayo 2011

junio 2011

julio 2011

agosto 2011

septiembre octubre noviembre diciembre 2011 2011 2011 2011

enero 2012

febrero 2012

marzo 2012

abril 2012

mayo 2012

SALDO INICIAL BANCOS

50,000

INGRESOS POR VENTAS TOTAL INGRESOS FINANCIAMIENTO FINANCIAMIENTO Recuperación de IVA TOTAL INGRESOS

65,000 115,000 300,000 7,333 300,000

INVERSION maquinaria laminadora y corta equipo mezclador total inversión

230,000 50,000 280,000

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

0 0 0

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

8990 8,000 100 400 400 2,500 28,750 49,140

329,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

49,140

153,193 153,193

183,193

198,193 213,193

228,193

OPERACIÓN Materiales e insumos mano de obra publicidad y gastos de ventas mantenimiento papeleria y gastos de oficina Alquiler costos de financiamiento total operación Total de egresos FLUJO NETO SUPERÁVIT (DÉFICIT) Dividendos SALDO FINAL BANCOS

85,860

65,000 65,000

65,000 65,000

75,000 75,000

0 0 7,333 7,333 137,333 137,333

0 7,333 157,333

80,000 80,000

85,000 85,000

90,000 90,000

95,000 100,000 105,000 110,000 115,000 120,000 95,000 100,000 105,000 110,000 115,000 120,000

0 0 7,333 7,333 167,333 177,333

0 7,333 187,333

0 0 0 0 0 0 7,333 7,333 7,333 7,333 7,333 7,333 197,333 207,333 217,333 227,333 237,333 247,333

243,193 258,193 273,193 288,193 303,193 318,193

7.2 Estado de resultados proforma al 31 de diciembre de 2011 31/12/2010 31/03/2011

ESTADO DE RESULTADOS Ventas:

1,200,000

540,000

420,000

189,000

Resultado Bruto:

780,000

351,000

Gastos de Administración y vtas:

156,000

70,200

Resultado de Operación:

624,000

280,800

20,000

5,000

Resultado Financieros:

604,000

275,800

PTU / Otros Impuestos:

193,280

88256

Resultado Neto:

410,720

187,544

Costo de Ventas:

Gastos Financieros:

7.3 Estado de resultados proforma y análisis de sensibilidad a los costos. 31/12/2010

20%

25%

30%

1,200,000

1,200,000

1,200,000

1,200,000

Costo de Ventas:

420,000

Resultado Bruto:

780,000

Gastos de Administración y vtas:

156,000

Resultado de Operación:

624,000

504000 696,000 187200 508,800

525000 675,000 195000 480,000

546000 654,000 202800 451,200

ESTADO DE RESULTADOS Ventas:

Gastos Financieros:

20,000

20,000

20,000

20,000

Resultado Financieros:

604,000

488,800

460,000

431,200

PTU / Otros Impuestos:

193,280

193,280

193,280

193,280

Resultado Neto:

410,720

295,520

266,720

237,920

Aún aumentando los costos hasta un 30% logramos utilidad

7.4 Balance general proforma al 31 de diciembre de 2011 BALANCE GENERAL

31/12/2010 31/03/2011

ACTIVO CIRCULANTE

Efectivo e Inversiones Temporales:

500,000

500,000

60,000

20,000

Inventarios:

330,000

350,000

Total de Activo Circulante:

890,000

870,000

Maquinaria y Equipo (Neto):

235,000

235,000

Total de Activo Fijo:

235,000

235,000

1,125,000

1,105,000

Proveedores:

90,000

45,000

Total de Pasivo Corto Plazo:

90,000

45,000

90,000

45,000

1,035,000

1,060,000

Clientes:

ACTIVO FIJO

Inmuebles (Neto):

TOTAL ACTIVO: PASIVO A CORTO PLAZO

PASIVO A LARGO PLAZO

TOTAL PASIVO: CAPITAL CONTABLE TOTAL CAPITAL CONTABLE:

7.5 Análisis financiero por razones ANALISIS FINANCIERO Prueba de Acido Razón Corriente Rentabilidad Neta Rentabilidad de operación Apalancamiento Solvencia Rotación de ctas. por cobrar (días) Retorno sobre activos Retorno sobre capital Capital de trabajo (M$) Protección al pasivo circulante Endeudamiento

31/12/2010 31/03/2011 11.56 6.22 19.33 9.89 34.73 34.23 52.00 52.00 0.04 0.09 24.56 12.50 -0.17 0.18 825,000 23.56 0.04

18.00 0.37 0.40 800,000 11.50 0.08

En el cuadro anterior se muestra una buena capacidad para hacer frente a sus deudas de corto plazo ( 11.56 pesos por cada peso para responder ) y buena capacidad para hacerle frente a sus deudas de largo plazo (24.6 pesos por cada peso para responder , aunado a

un nivel bajo de apalancamiento y un buen capital de trabajo, así como una excelente rentabilidad de la inversión ( alrededor del 34%) 7.6 Análisis de riesgo crediticio score de riesgo crediticio

Antigüedad de la compañía Número de Empleados Estructura Legal Referencias Comerciales Referencias Bancarias Antecendentes Legales Tendencia en Ventas Tendencia en Utilidad Neta Utilidad Neta / Ventas Activo Circ a Pasivo Circ Capital de Trabajo Aplancamiento

2 años 3 5.0% 0.15 8 a 10 3 7.5% 0.23 Persona Física con Negocio (Capital Social Declarado 4 10.0% > $149,999 0.40 - $3,000) Todos los pagos dentro de condiciones 10 25.0% 2.50 Dos o más bancos lo consideran Muy bueno9 2.5% 0.23 La empresa no tiene antecedentes legales 10 7.5% 0.75 Tendencia positiva en el último año 6 10.0% 0.60 Tendencia positiva en el último año 6 5.0% 0.30 Ganacia de 0% a 4.99% 4 5.0% 0.20 De 1.4 a 1.59 7 7.5% 0.53 Aumento 6% a 7.99 contra año anterior 7 5.0% 0.35 Menor que 1 10 10.0% 1.00 TOTAL 100.0% 7.23 PUNTUACIÓN DE RIESGO PROMEDIO 100.0% 7.23

7 SCORE "NEGOCIO CONFIABLE. TÉRMINOS DE CRÉDITO HABITUALES" _______________________________________________________ |Impago |Alto Riesgo |Riesgo Promedio|Bajo Riesgo | |_______|______________|_______________|________________| | 0 | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | |_______|____|____|____|____|____|_____|___|___|___|____|

7.7 Punto de equilibrio financiero El punto de equilibrio se logra con un nivel de ventas de 789,280 anual Mensualmente la compañía tiene que ingresar por ventas 65, 773 mensuales

7.8 Análisis del periodo de recuperación y VPN, TIR

flujos calculo TIR 0 -300000 1 153193 2 183193 3 198193 4 213193 5 228193 6 243193 7 258193 8 273193 9 288193 10 303193 11 318193 TIR 27% VAN $2,360,192.67 PER.RECUP. 10 MESES

De acuerdo con el análisis consideramos viable la adquisición de la nueva maquinaria para hacer posible el logro de nuestros objetivos organizacionales, diversificando nuestros productos y atacando nuevos nichos de mercado, con una posición financiera solvente y líquida verificamos la viabilidad de obtención de créditos que nos apoyará a la adquisición de maquinaria que nos permitirá industrializar nuestro proceso y hacer más rentables nuestras operaciones.