Proceso y Productos de Inversión Fintual Administradora General de Fondos S.A. Junio 2019
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¿Qué hace fintual.com?
FINTUAL
Aplicación que te permite manejar automáticamente tus inversiones en fondos indexados de bajas comisiones
Proceso de inversiones
Respondes preguntas, se define un perfil, defines tu plan de inversión basado en la recomendación
fintual.com
ETF 1 ETF 2 ... ETF n ... + cuotas de fondos de renta fija local
¿ETFs? ¿Por qué ETFs?
ETFs son fondos transados en bolsa que suelen seguir índices de mercado
Seguir al mercado se denomina inversión pasiva ...y cobran muy poco por hacerlo
Fintual sigue principalmente una filosofía pasiva de inversiones, a través de carteras de ETFs y cuotas de fondos de bajas comisiones
Inversión pasiva vs activa SPIVA: S&P indices vs active
Productos de inversión
Estructura legal y operativa Utilizamos una estructura de fondo de fondos, por medio de fondos mutuos administrados por Fintual Administradora General de Fondos S.A., regulados por la Comisión para el Mercado Financiero (ex SVS). Comisión de administración de 1,19% (IVA incluido), 0,49% para planes de ahorro previsional voluntario (APV, exento de IVA), y 0,58% en el caso del fondo muy conservador con subyacente mercado monetario (fondo Fintual Very Conservative Streep). No incluye el gasto de administración de los ETFs o cuotas de fondos (de los cuales no recibimos incentivos). No añadimos ningún otro cobro adicional, como comisiones de rescates, gastos de corretaje, ni gastos afectos al fondo.
Fondo Mutuos Fintual Cuatro fondos mutuos, con distintos grados de riesgo, de menor a mayor: ● ● ● ●
Fondo Mutuo Fintual Very Conservative Streep Fondo Mutuo Fintual Conservative Clooney Fondo Mutuo Fintual Moderate Pitt Fondo Mutuo Fintual Risky Norris Desviación Estándar (anual, ex-ante) Clooney
Pitt
Norris
3.07%
9.32%
18.33%
Fondo Mutuos Fintual Serie A desde inicio de operaciones (SI) el 13-febrero-2018, hasta 30-junio-2019. Rentabilidad después de comisiones serie A.
Fondo Mutuos Fintual Resumen rentabilidad después de comisiones serie A al 30-junio-2019 Retornos Nominales Serie A Fondo
YoY
Último Trimestre
YTD
marzo/2019
abril/2019
mayo/2019
MTD
Fondo Mutuo Fintual Conservative Clooney
4,19%
2,26%
4,11%
0,63%
0,73%
0,88%
0,93%
Fondo Mutuo Fintual Moderate Pitt
7,21%
4,47%
9,03%
2,98%
2,16%
-0,69%
1,52%
Fondo Mutuo Fintual Risky Norris
9,38%
6,79%
14,94%
5,29%
3,79%
-2,28%
2,01%
0,11%
0,18%
Fondo Mutuo Fintual Very Conservative Streep
La rentabilidad del Fondo Mutuo Fintual Conservative Clooney (serie A) desde hace un año hasta el día 30/06/2019 ha sido 4,19%, en el último trimestre fue 2,26%, desde inicio de mes a la fecha 0,93%, desde inicio de año a la fecha ha sido 4,11%, 0,88% en mayo/2019, 0,73% en abril/2019 La rentabilidad del Fondo Mutuo Fintual Moderate Pitt (serie A) desde hace un año hasta el día 30/06/2019 ha sido 7,21%, en el último trimestre fue 4,47%, desde inicio de mes a la fecha 1,52%, desde inicio de año a la fecha ha sido 9,03%, -0,69% en mayo/2019, 2,16% en abril/2019 La rentabilidad del Fondo Mutuo Fintual Risky Norris (serie A) desde hace un año hasta el día 30/06/2019 ha sido 9,38%, en el último trimestre fue 6,79%, desde inicio de mes a la fecha 2,01%, desde inicio de año a la fecha ha sido 14,94%, -2,28% en mayo/2019, 3,79% en abril/2019
Fondo Mutuo Fintual Conservative Clooney No contempla inversión en activos accionarios. Cartera actual (30-junio-2019) compuesta de activos con subyacente de renta fija nacional: Activo
Porcentaje
Moneda Denominación
ETF Singular Chile Corporativo
13,59%
CLP
Fondo Mutuo BancoEstado Compromiso serie F
84,42%
CLP
Caja
1,99%
Fondo Mutuo Fintual Moderate Pitt Hasta 50% en activos accionarios. Cartera actual (30-junio-2019) compuesta de 41,87% de activos accionarios: Activo
Porcentaje
Moneda Denominación
Fondo de Inversión ETF Singular Chile Corporativo
8,66%
CLP
Fondo Mutuo BancoEstado Compromiso serie F
43,42%
CLP
IVV US
0,00%
USD
QQQ US
12,94%
USD
VTI US
28,42%
USD
Caja
6,56%
Fondo Mutuo Fintual Risky Norris De 30% a 100% en activos accionarios. Cartera actual (30-junio-2019) compuesta de 95,38% de activos accionarios: Activo
Porcentaje
Moneda Denominación
IVV US
27,34%
USD
QQQ US
13,71%
USD
VOO US
6,47%
USD
VTI US
43,90%
USD
Caja
8,58%
Fondo Mutuo Fintual Very Conservative Streep No contempla inversión en activos accionarios. Cartera actual (30-junio-2019) únicamente compuestas por fondos tipo money market: Activo
Porcentaje
Moneda Denominación
Fondo Mutuo Solvente BancoEstado serie A
96,47%
CLP
Caja
3,53%
Características de los ETFs que forman parte de las carteras actuales
¿En qué ETFs y fondos de renta fija se invierte con FINTUAL? Tenemos una parrilla inicial de ETFs y fondos aprobados en un due diligence interno que mide entre otros, la liquidez secundaria, la calidad de las casas administradoras, la calidad de los managers, etc. De esa parrilla, un algoritmo elige cuáles usar (no son necesariamente todos). Los fondos tienen que tener al menos 18 meses de existencia, o en el caso de ser un ETF que sigue a un índice, este índice debe tener al menos 18 meses de historia, con un benchmark de referencia (ya sea un activo o índice similar) que tenga al menos 10 años de historia. Con los ETFs cubrimos clases de activos tales como renta variable extranjera y nacional, más renta fija extranjera. Para ellos, tenemos los siguientes ETFs aprobados actualmente: SPY, EEM, QQQ, IWM, HYG, VWO, EWJ, JNK, LQD, BND, VNQ, ACWI, VEU, VEA, EMB, IVV, VOO, VTI, DSI, CFMITNIPSA. Para cubrir renta fija local nuestros fondos aprobados actualmente son: Fondo Mutuo Itaú Dinámico, Fondo Mutuo Itaú Deuda Corporativa Chile, Fondo Mutuo Itaú Select, Fondo Mutuo BTG Pactual Renta Nominal, Fondo Mutuo BTG Pactual Renta Activa, Fondo Mutuo BTG Pactual Renta Chilena, Fondo Mutuo BTG Pactual Money Market, Fondo Mutuo Credicorp Capital Macro CLP 1.5, Fondo Mutuo BancoEstado Protección, Fondo Mutuo BancoEstado Más Renta Bicentenario, Fondo Mutuo BancoEstado Compromiso, Fondo Mutuo Solvente BancoEstado, Fondo de Inversión ETF Singular Chile Corporativo.
VTI: Vanguard Total Stock Market ETF TOP 15 holdings
Issuer: Vanguard Holding
ETF Expense Ratio: 0.03% Tracks This Index: CRSP US Total Market Index Inception: May 31, 2001 Asset Class: Equity Region (General): North America Region (Specific): U.S. Number of holdings: 3475 Holdings Dividend Yield: 1.80% Información a junio de 2019
Weighting
Microsoft Corp (MSFT)
3.42%
Apple Inc (AAPL)
2.74%
Amazon.com Inc (AMZN)
2.57%
Facebook Inc (FB)
1.42%
Berkshire Hathaway Inc (BRK.B)
1.41%
JPMorgan Chase & Co (JPM)
1.30%
Johnson & Johnson (JNJ)
1.27%
Alphabet Inc (GOOGL)
1.10%
Alphabet Inc (GOOG)
1.10%
Exxon Mobil Corp (XOM)
1.09%
Visa Inc (V)
1.03%
Procter & Gamble Co (PG)
0.95%
Pfizer Inc (PFE)
0.87%
Bank of America Corp (BAC)
0.86%
Cisco Systems Inc (CSCO)
0.85%
QQQ: PowerShares QQQ TOP 15 holdings
Issuer: Invesco PowerShares Holding
ETF Expense Ratio: 0.20% Tracks This Index: NASDAQ-100 Index Inception: Mar 10, 1999 Asset Class: Equity Region (General): North America Region (Specific): U.S. Number of holdings: 100 Holdings Dividend Yield: 1.01% Información a junio de 2019
Microsoft Corp (MSFT)
Weighting 11.14%
Apple Inc (AAPL)
9.93%
Amazon.com Inc (AMZN)
9.87%
Facebook Inc (FB)
4.67%
Alphabet Inc (GOOG)
4.23%
Alphabet Inc (GOOGL)
3.71%
Cisco Systems Inc (CSCO)
3.09%
Intel Corp (INTC)
2.57%
Comcast Corp (CMCSA)
2.39%
PepsiCo Inc (PEP)
2.36%
Netflix Inc (NFLX)
1.99%
Adobe Inc (ADBE)
1.70%
PayPal Holdings Inc (PYPL)
1.66%
Costco Wholesale Corp (COST)
1.40%
Amgen Inc (AMGN)
1.39%
IVV: iShares Core S&P 500 ETF TOP 15 holdings
Issuer: iShares (BlackRock) Holding
ETF Expense Ratio: 0.04% Tracks This Index: S&P 500 Index Inception: May 15, 2000 Asset Class: Equity Region (General): North America Region (Specific): U.S. Number of holdings: 496 Holdings Dividend Yield: 1.88% Información a junio de 2019
Weighting
Microsoft Corp (MSFT)
4.07%
Apple Inc (AAPL)
3.45%
Amazon.com Inc (AMZN)
3.03%
Facebook Inc (FB)
1.69%
Berkshire Hathaway Inc (BRK.B)
1.67%
JPMorgan Chase & Co (JPM)
1.52%
Johnson & Johnson (JNJ)
1.51%
Alphabet Inc (GOOG)
1.35%
Alphabet Inc (GOOGL)
1.32%
Exxon Mobil Corp (XOM)
1.31%
Visa Inc (V)
1.22%
Procter & Gamble Co (PG)
1.13%
Bank of America Corp (BAC)
1.06%
Cisco Systems Inc (CSCO)
1.02%
Walt Disney Co (DIS)
1.00%
VOO: Vanguard S&P 500 ETF TOP 15 holdings
Issuer: Vanguard Holding
ETF Expense Ratio: 0.03% Tracks This Index: S&P 500 Index Inception: Sep 09, 2010 Asset Class: Equity Region (General): North America Region (Specific): U.S. Number of holdings: 498 Holdings Dividend Yield: 1.88% Información a junio de 2019
Weighting
Microsoft Corp (MSFT)
4.10%
Apple Inc (AAPL)
3.47%
Amazon.com Inc (AMZN)
3.05%
Facebook Inc (FB)
1.70%
Berkshire Hathaway Inc (BRK.B)
1.68%
JPMorgan Chase & Co (JPM)
1.53%
Johnson & Johnson (JNJ)
1.52%
Alphabet Inc (GOOG)
1.36%
Alphabet Inc (GOOGL)
1.34%
Exxon Mobil Corp (XOM)
1.31%
Visa Inc (V)
1.23%
Procter & Gamble Co (PG)
1.13%
Bank of America Corp (BAC)
1.06%
Cisco Systems Inc (CSCO)
1.02%
Walt Disney Co (DIS)
1.01%
CFIETFCC: Fondo de Inversión ETF Singular Chile Corporativo TOP holdings Emisor: Singular Asset Management Administradora General de Fondos S.A Remuneración: 0.20% Sigue a este índice: RiskAmerica Liquidez Lite Duración: 3.25 años Inicio operaciones: 29 de enero de 2019 Clase de activo: Renta Fija Local Corporativa Chile Región (General): LatAm Región (Específico): Chile
Información a junio de 2019
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Limitación de responsabilidad Esta presentación ha sido preparada por Fintual Administradora General de Fondos S.A. como información a título meramente informativo y educacional, y no pretende ser una solicitud ni una oferta para comprar o vender ninguno de los instrumentos financieros y/o de inversión que en él se mencionan. La información aquí contenida se basa en datos provenientes de información pública, de fuentes que estimamos confiables, aunque no podemos garantizar que éstos sean exactos ni completos. Las recomendaciones y estimaciones que aquí se emiten no están exentas de errores de aproximación ni podemos garantizar que ellas se cumplan, y podrán ser modificadas sin previo aviso. Los instrumentos financieros y/o de inversión a que se refiere esta presentación pueden no ser adecuados para todos los inversionistas, de manera que éstos deben obtener asesoría financiera independiente que tome en cuenta sus propios objetivos y circunstancias. Con todo, el resultado de cualquier operación financiera, realizada con apoyo de la información que aquí se presenta, es de exclusiva responsabilidad de la persona que la realiza. Este informe no podrá ser reproducido total o parcialmente sin autorización previa de Fintual Administradora General de Fondos S.A. Con respecto a todos los fondos mutuos administrados por Fintual Administradora General de Fondos S.A.: La fiscalización del fondo y de la administradora corresponde a la Comisión para el Mercado Financiero (CMF). La rentabilidad o ganancia obtenida en el pasado por este fondo, no garantiza que ella se repita en el futuro. Los valores de las cuotas de los fondos son variables. Infórmese de las características esenciales de la inversión en este fondo, las que se encuentran contenidas en su reglamento interno y contrato general de fondos.
